GraniteShares Financial Plc ha avviato la revoca di dieci ETP, due dei quali sono quotati su Borsa Italiana nel segmento ETC/ETN del mercato ETFplus: il GraniteShares 3x Short Square Daily ETP (3SSQ) e il GraniteShares 1x Short FAANG Daily ETP (SFNG).
Articolo creato dalla Redazione di ETFWorld.it
L’emittente ha esercitato il diritto di rimborso anticipato previsto dalla Condition 8(c) dei termini e condizioni dei titoli. La data di rimborso anticipato (Early Redemption Date) è fissata al 7 dicembre 2026, mentre l’ultimo giorno di negoziazione su ETFplus sarà il 4 dicembre 2026.
Cosa prevede il comunicato
Tutti i titoli delle classi indicate nell’Exhibit A saranno rimborsati in modo obbligatorio. L’importo di rimborso anticipato (Early Termination Amount) di ciascuna classe sarà determinato il 7 dicembre 2026. Ogni detentore riceverà il Value per ETP Security calcolato a quella data, moltiplicato per il numero di titoli posseduti alla record date.
Il pagamento avverrà tramite Euroclear Bank.
Il calendario dell’operazione
Le date valgono per tutte e dieci le classi interessate:
4 dicembre 2026, venerdì: ultimo giorno di negoziazione;
7 dicembre 2026, lunedì: data di rimborso anticipato e di determinazione del valore;
8 dicembre 2026: record date;
11 dicembre 2026: data prevista per il pagamento a Euroclear Bank.
I due ETP quotati su ETFplus
GraniteShares 3x Short Square Daily ETP (3SSQ)
ISIN: XS2836701123
Codice di negoziazione su ETFplus: 3SSQ
Codice Euronext: NSCIT2836707
SEDOL Borsa Italiana: BQGD0Y8
Secondo la scheda prodotto dell’emittente, l’ETP replica il Solactive Daily Leveraged 3x short Square Index, che punta a fornire -3 volte la performance giornaliera delle azioni di Block Inc., società precedentemente denominata Square.
Lo stesso ISIN è quotato anche alla London Stock Exchange con due linee: 3SSQ in dollari e SSQ3 in sterline. Su Borsa Italiana la valuta di negoziazione è l’euro. Il ticker 3SSQ identifica quindi due linee diverse, in valute diverse, su due mercati.
GraniteShares 1x Short FAANG Daily ETP (SFNG)
ISIN: XS2679090162
Codice di negoziazione su ETFplus: SFNG
Codice Euronext: NSCIT2679057
SEDOL Borsa Italiana: BNT9VB6
L’ETP replica il Solactive Daily Leveraged 1x short FAANG Index, che mira a fornire -1 volta la performance giornaliera del Solactive FAANG Equal Weight Index. Secondo la scheda dell’emittente, il paniere comprende Alphabet, Amazon, Apple, Meta Platforms e Netflix, ciascuna con un peso del 20%.
Il prodotto è quotato anche alla London Stock Exchange (SFNG in dollari, SFNE in euro, SFNP in pence) e su Deutsche Börse Xetra (FNNS in euro). Anche in questo caso il ticker SFNG è utilizzato sia a Londra, in dollari, sia a Milano, in euro.
Gli altri otto ETP richiamati
Gli altri otto prodotti oggetto della revoca sono quotati esclusivamente alla London Stock Exchange. Si tratta di ETP a leva 3x su singoli titoli o su un paniere:
| Prodotto | ISIN | Ticker LSE |
|---|---|---|
| GraniteShares 3x Short AstraZeneca Daily ETP | XS2703639117 | 3SAZ |
| GraniteShares 3x Long Royal Dutch Shell Daily ETP | XS2710197851 | 3LRD |
| GraniteShares 3x Short Royal Dutch Shell Daily ETP | XS2698604308 | 3SRD |
| GraniteShares 3x Short Rio Tinto Daily ETP | XS2596086350 | 3SRI |
| GraniteShares 3x Short Diageo Daily ETP | XS2710197422 | 3SDO |
| GraniteShares 3x Short Lloyds Banking Group Daily ETP | XS2703639893 | 3SLL |
| GraniteShares 3x Short BAE Systems Daily ETP | XS2698604563 | 3SBA |
| GraniteShares 3x Long US MVPs Daily ETP Securities | XS3216520422 | 3MVP, MVP3 |
I due prodotti su Royal Dutch Shell mantengono la denominazione originaria, anche se la società sottostante oggi si chiama Shell plc.
Nel complesso, degli otto ETP richiamati, otto offrono un’esposizione short e due un’esposizione long. Nove hanno una leva di 3 volte; uno, SFNG, replica la performance inversa senza leva.
Cosa possono fare gli investitori
Chi detiene 3SSQ o SFNG su Borsa Italiana ha due possibilità.
La prima è vendere sul mercato: il comunicato indica che chi intende vendere prima del rimborso obbligatorio deve farlo entro la chiusura delle negoziazioni del 4 dicembre 2026.
La seconda è mantenere i titoli fino al rimborso. In questo caso si riceverà il valore per titolo determinato il 7 dicembre 2026, moltiplicato per il numero di titoli detenuti alla record date dell’8 dicembre. L’importo non è noto in anticipo e dipende dall’andamento del sottostante fino alla data di valutazione.
Il pagamento a Euroclear Bank è previsto per l’11 dicembre 2026. I tempi di accredito sul conto del singolo investitore dipendono dalla catena di custodia e dall’intermediario. Per le informazioni operative è opportuno rivolgersi alla propria banca o al proprio broker.
Il contesto
GraniteShares Financial Plc è la società di diritto irlandese, con sede a Dublino, che emette gli ETP europei del gruppo statunitense GraniteShares. Secondo la documentazione dell’emittente, gli ETP sono collateralizzati e The Bank of New York Mellon SA/NV svolge il ruolo di depositario del collaterale.
La procedura adottata non è nuova per l’emittente. Va distinta, però, dai rimborsi automatici previsti dai regolamenti dei singoli prodotti: ad agosto 2026, ad esempio, il GraniteShares 3x Short Moderna Daily ETP (3SMO) è stato rimborsato dopo che l’indice sottostante era stato azzerato a seguito di un evento di restrike intraday. Il rimborso del 7 dicembre 2026 è invece una scelta dell’emittente.
Conclusioni
GraniteShares Financial Plc rimborserà in via anticipata dieci ETP il 7 dicembre 2026. Per il mercato italiano l’operazione riguarda 3SSQ e SFNG, negoziabili su ETFplus fino al 4 dicembre.
Chi detiene questi strumenti deve decidere entro quella data se vendere sul mercato o attendere il rimborso. In quest’ultimo caso l’importo sarà determinato il 7 dicembre 2026 e il pagamento a Euroclear Bank è previsto per l’11 dicembre 2026.
Se vuoi saperne di più : Gli Exchange Traded Funds (ETF): Guida Completa – Funzionamento, Costi e Rischi
Fonte: ETFWorld.it
